Американские хедж-фонды продолжают отказываться от ставок на падение цен на нефть. За неделю по 22 марта финансовые управляющие сократили объем коротких позиций во фьючерсах и опционах на марку WTI на 25 434 контракта, фактически убрав с рынка «бумажное» предложение в объеме, эквивалентном полутора дням потребления в США, сообщила в еженедельном отчете Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC).
Объем виртуальных, не обеспеченных физической поставкой контрактов, сократился до 64,1 млн баррелей против 200,9 млн на 12 января.
Чистая длинная позиция (разница между ставками на рост и падение цен) увеличилась на 31278 контрактов - до 235830 контрактов (на тысячу баррелей каждый).
Спекулянты на рынке нефтяных фьючерсов сокращают ставки на падение цен семь недель подряд, за это время их объем упал более чем втрое. Настолько продолжительный период закрытия «шортов» за всю историю статистики наблюдался лишь трижды - помимо начала 2016 года подобное происходило в сентябре 2009-го года и в декабре 2012-го. Впрочем, тогда объем ставок против нефти был существенно меньше.
Динамика позиций хедж-фондов во фьючерсах и опционах на нефть не предвещает ничего хорошего, предупреждают аналитики Сбербанк CIB Дмитрий Коломыцын и Искандер Луцко: ставки на падение цен закрываются, но новых позиций на рост котировок управляющие не открывают - с начала года, на фоне 50-процентного взлета стоимости «черного золота» объем длинных позиций практически не изменился.
Это означает, что взрывной рост цен на нефтяном рынке был связан с массовым бегством «медведей», продавших нефтяные фьючерсы без обеспечения и теперь откупающих контракты обратно для закрытия своих позиций.